На казахстанском рынке появилась первая отечественная платформа, которая предоставляет трейдерам торговый капитал от 5 до 400 тысяч долларов после прохождения отбора. За первое время работы компания предложила семи трейдерам счета в среднем по 50 тысяч долларов каждому, а общий торговый оборот достиг 12,2 миллиона долларов.
Поговорили с профессиональным трейдером и основателем платформы Адильбеком Кубаевым о том, как работают проп-компании, сколько может зарабатывать инвестор и как проп-трейдинг повлияет на казахстанский фондовый рынок.
Наш собеседник
Адильбек Кубаев в 2017 году получил степень MBA в области финансов в Нью-Йорке. Работал в компании Deloitte в США, в Казахстане — в холдинге «Байтерек».
Проп-трейдинг (простыми словами) — когда трейдер ведет торговлю на деньги компании. Далее подробнее.
3 цитаты из интервью:
1. «Только у 4% казахстанцев открыты депозиты от 10 тысяч долларов для торговли на фондовом рынке. Получается, что из 20 миллионов населения страны только у 800 тысяч есть средства для операций на биржах».
2.«Вместо того чтобы пытаться заработать на одной тысяче долларов, лучше за 250 долларов купить челлендж на $50 000, потому что с такой суммой намного легче зарабатывать».
3.«Моя долгосрочная цель — собрать как минимум 500 трейдеров, профинансировать их, а уже потом запустить инвестиционный фонд, который поможет еще большему числу трейдеров выйти на профессиональный уровень».
Сдал экзамен − получил деньги
— Зачем вообще нужны проп-платформы?
— Во-первых, у 96% трейдеров в Казахстане (и похожая ситуация везде) нет собственного капитала для торговли ценными бумагами, акциями, сырьем, криптовалютами. А если и есть, то он настолько маленький, что не позволяет получить приличную доходность.
Я общался с людьми, которые работают в брокерских компаниях в нашей стране. Они говорят, что только у 4% казахстанцев открыты депозиты от 10 тысяч долларов для торговли на фондовом рынке. Получается, что из 20 млн населения Казахстана только у 800 тысяч есть средства для операций на биржах.
— А чем отличаются проп-компании от брокерских фирм?
— Проп-компании предоставляют торговый капитал трейдерам, чтобы они могли зарабатывать — и сами, и для компании. Наша платформа предоставляет капитал от 5 тысяч до 400 тысяч долларов. К нам приходят не только новички, но и опытные трейдеры, которые торгуют на собственные 10 тысяч долларов, но хотят получить в управление больше, например, 100 тысяч.
Вообще, многие начинающие, да и опытные трейдеры сталкиваются с недостаточностью собственных денег, что мешает им зарабатывать больше и, соответственно, профессионально расти. При этом зачастую они не могут получить доступ к крупным суммам из-за отсутствия доверия или проверенных платформ для финансирования. Кроме того, наблюдаются нехватка структурированного обучения и прозрачных условий для разделения прибыли между проп-компанией и трейдерами.
Мы запустили Youtrade.kz и зарегистрировались в Astana Hub в 2024 году. Основатели — я и американская брокерская компания Forest Park FX. В разработку платформы вложили чуть больше 100 тысяч долларов, а также обеспечили трейдеров капиталом примерно в 200 тысяч долларов. Пока наш основной рынок — Алматы, Астана и Шымкент, где трейдинг набирает популярность. В ближайшей перспективе планируем расширяться в страны Центральной Азии и СНГ.
Также мы сейчас ищем казахстанских крупных инвесторов и венчурные фонды для привлечения в проект. Но пока нашим потенциальным инвесторам сложно объяснить бизнес-модель проп-трейдинга.
— А самим трейдерам?
— С начала работы к нам обратились 120 человек. Из них семерым после прохождения челленджей предоставили реальные счета — в среднем по 50 тысяч долларов, на которые они каждый день торгуют. При этом за это время торговый оборот составил 12,2 миллиона долларов. Причем 70% от общего количества желающих были новички с опытом в трейдинге менее года.
— Что нужно сделать трейдеру, чтобы получить деньги от проп-компании?
— Трейдер проходит конкурс или челлендж, чтобы доказать свои навыки. Чтобы пройти конкурсный отбор, он вносит оплату за оценку. То есть платит так же, как и за любой экзамен, например, за сдачу IELTS. Если успешно справляется, ему предоставляют в управление крупную сумму от компании.
Самый дешевый челлендж, например, на 5 тысяч долларов, стоит 39 долларов. Самый популярный — на 50 тысяч долларов — стоит 259 долларов.
Отбор и торговля надеждами
— Как проходит отбор трейдеров?
— Претендент регистрируется на сайте, после чего выбирает сумму, которую хочет получить в управление, например, 25 тысяч долларов. После этого он оплачивает экзамен. А вообще, есть два варианта отбора.
Первый — пройти экзамен, за который нужно заплатить. После этого трейдеру выдается демо-счет, но все котировки отображаются в реальном времени. Главная задача — показать на первом этапе прибыль в 8%, а на втором — уже 5%. Но самое главное — не допускать убытков в день более 5%.
Если вы допустите убыток, то слетаете с экзамена. Это засчитывается как нарушение правил. При этом общие потери трейдера не должны превышать 8%. Например, в день он может потерять 3%, но если в течение 3–4 дней потери продолжатся, компания закрывает доступ к счету.
Второй вариант — когда трейдер сразу получает торговый счет, но это уже стоит дороже. Например, 10 тысяч долларов стоят 400 долларов. То есть трейдер пропускает этап экзамена и сразу приступает к торговле на финансируемом счету. На этом счету нет целевой прибыли — вы можете зарабатывать сколько хотите. Самое главное — не допускать общий убыток более 5%.
— С какими финансовыми инструментами работают ваши трейдеры?
— Мы работаем на международных рынках и зарабатываем в долларах. Предлагаем FOREX, металлы, сырье, криптовалюты и индексы (S&P и NASDAQ). Казахстанских инструментов пока нет, но в будущем планируем попробовать работать с ними.
Также запрещаем торговать на новостях о свежих макроэкономических данных, которые могут иметь большую волатильность. Например, если сегодня выходят данные по инфляции, то запрещаем открывать позиции за 3 минуты до выхода и после выхода новости. Не хотим, чтобы трейдеры превращали все в казино. В целом же, кроме потери денег, никаких ограничений в выборе инструментов нет.
— Простите, но репутация FOREX широко известна. Получаете упреки?
— Да, в этой сфере есть много мошенников. Но это не значит, что рынок — сплошное мошенничество. Кстати, наши банки тоже предлагают FOREX, например тот же BCC Invest.
— Есть мнение, что проп-фирмы по сути зарабатывают на надеждах трейдеров, а не на реальных сделках. А вы что думаете?
— Получение оплаты за экзамены — только один из источников заработка. Второй — когда трейдеры получают финансируемый счет и приносят прибыль. Если трейдер заработал, то 80% забирает себе, а 20% остается в компании. По факту те же самые 96% трейдеров, о которых я говорил выше, теряют собственные деньги. Мы же минимизируем риск потери собственного капитала.
На мой взгляд, вместо того чтобы пытаться заработать на одной тысяче долларов, лучше за 250 долларов купить челлендж на 50 тысяч долларов. Соответственно, с такой суммой намного легче зарабатывать. Но в среднем статистика трейдеров на личном счету похожа — многие не могут стабильно торговать в прибыль.
У меня недавно был кейс: трейдер купил сразу финансируемый счет в 10 тысяч долларов за 400 долларов. За неделю на индексе NASDAQ он заработал 2,5 тысячи долларов и вывел себе 2 тысячи долларов, а 500 долларов осталось в компании. То есть он рискнул всего лишь 400 долларами, чтобы заработать 2,5 тысячи.
— Насколько брокерские компании, в частности, в Казахстане, заинтересованы в развитии проп-трейдинга?
— Пока с местными брокерами я не разговаривал, но мировая практика показывает, что крупные брокеры идут в этом направлении. Для них это дополнительный сервис. То есть у них трейдер может открыть депозит и торговать, а в пропе — получить деньги в управление.
Ну и плюс брокеры зарабатывают на комиссиях. Если взять обычный счет человека, например, в тысячу долларов, то сколько комиссии он «нагенерит» в месяц тому самому брокеру? А представляете, если бы те же самые наши 12,2 миллиона долларов торгового оборота вы предоставили Freedom Broker — сколько комиссии они бы заработали?
У нас тоже есть верхний брокер. То есть мы от лица компании открыли отдельный брокерский счет, и трейдеры торгуют внутри него.
О рисках и законах
— Какие основные риски, кроме потери денег, существуют для трейдеров и самой платформы?
— Самое первое, с чем сталкиваются трейдеры, это, конечно, рыночный риск. На рынке много факторов, влияющих на ценообразование, и, соответственно, он непредсказуем. Поэтому трейдер может спокойно потерять либо финансируемый счет, либо оплату за челлендж.
Второй риск — это то, что некоторые проп-компании, так же как и брокерские, занимаются мошенничеством. Они не выводят свои сделки на реальный рынок, а просто дают виртуальный счет и, конечно, зарабатывают на тех, кто провалил челлендж. Такие проп-компании быстро закрываются.
Мы, например, целый год работали над своей проп-компанией, потому что хотели вывести на рынок честный продукт. И наше отличие в том, что мы не прячем лица, а в открытую показываем, кто мы и зачем это делаем.
Моя долгосрочная цель — собрать как минимум 500 трейдеров и профинансировать их, а уже потом запустить инвестиционный фонд.
— Как в Казахстане регулируется деятельность проп-трейдинговых платформ?
— Регуляции пока нет даже в США и Европе, потому что сама проп-индустрия зародилась только в 2017 году. Но я считаю, что регуляция нужна. Во-первых, для того, чтобы пользователи были спокойны за свои счета. Бывали случаи, когда в какой-то момент по непонятной причине счета блокировали, и трейдеры не могли вывести деньги.
Во-вторых, законодательство нужно для того, чтобы регулятор понимал, что у компании достаточно капитала, чтобы обеспечивать каждый проект.
— Как проп-трейдинг может повлиять на развитие фондового рынка Казахстана?
— Для отечественного фондового рынка я не вижу минусов от развития еще одного направления. Подключатся новые участники рынка, которые раньше не знали и не имели возможности торговать на биржах. Ведь, по канонам трейдинга, чтобы хоть что-то заработать, начинать имеет смысл как минимум с 25 тысяч долларов. И такая возможность появляется.
От редакции. Инвестирование на фондовом рынке и трейдинг — это всегда риски. Не торгуйте на последние, принимайте решения самостоятельно, знайте, что можете потерять все.
Вам может быть интересно
Налоговый эксперт объяснил, откуда у казахстанских блогеров взялись огромные долги